Quantitative Risk Management Workbook: Metrics, Sizing, and Portfolio Controls - Kto odpowiedział?

Zrozumienie metryk ryzyka w sensie koncepcyjnym i umiejętność zastosowania ich w rzeczywistej strategii to dwie różne umiejętności. Inwestor, który potrafi zdefiniować wartość ryzyka, ale nie potrafi obliczyć jej na podstawie serii zwrotów, lub który wie, co oznacza rozmiar pozycji, ale zawiesza się, gdy stosuje ją do strategii z skorelowanymi pozycjami, nie jest jeszcze chroniony tą wiedzą. Pod koniec tego kursu będziesz w stanie obliczyć historyczną wartość VaR z serii zwrotów, zbudować tabelę analizy drawdown z dziennika transakcji, zastosować stałe ułamkowe i pół-Kelly'ego do strategii z określoną stawką wygranej i współczynnikiem wypłaty, skonstruować podstawowy raport ryzyka portfela obejmujący koncentrację ekspozycji, korelację i drawdown oraz zaprojektować prosty zestaw limitów ryzyka odpowiednich dla systematycznej strategii handlowej. Czego się nauczysz: - Obliczanie historycznej wartości ryzyka z miesięcznych serii zwrotów: krok po kroku z przepracowanymi przykładami numerycznymi - Wizualizacja drawdownu: budowanie podwodnej krzywej akcji z kumulatywnych zwrotów - Korelacja i jej wpływ na ryzyko portfela: przykład porównujący skorelowane i nieskorelowane kombinacje strategii - Arkusz kalkulacyjny do obliczania wielkości pozycji: stałe ułamkowe wymiary z różnymi wskaźnikami wygranych, średnią wygraną i średnią stratą - Szablon kalkulatora kryteriów Kelly'ego: pełny Kelly vs. ułamkowy Kelly i przypadek konserwatywnego skalowania - Testowanie strategii na obciążeniach: zastosowanie historycznych scenariuszy wstrząsów do oszacowania ekspozycji na obciążeniach - Szablon raportu ryzyka portfela: ekspozycja według klasy aktywów, strategii i klastra korelacji - Ramy limitów ryzyka: dzienny limit straty, maksymalny limit wycofania i limit koncentracji pozycji Każda sekcja zawiera przykłady liczbowe, a następnie pusty arkusz, który możesz wypełnić własnymi danymi strategii. Studia przypadków obejmują systematyczną strategię akcyjną i strategię kontraktów terminowych z rewersją średnią, aby pokazać, jak te same wskaźniki zachowują się inaczej w zależności od rodzaju strategii. Ten kurs jest przeznaczony dla początkujących handlowców ilościowych i handlowców systematycznych, którzy chcą praktycznej praktyki z narzędziami pomiaru ryzyka. Nadaje się dla uczniów, którzy mają podstawową znajomość koncepcji handlowych i są nowicjuszami w ilościowych metodach ryzyka. Ten kurs ma charakter informacyjny i edukacyjny i nie stanowi doradztwa finansowego ani inwestycyjnego.