応用OTCデリバティブ：複雑なポートフォリオにおけるスワップと信用商品の管理

機関投資家向けの設定で働く財務担当者、リスクマネージャー、ポートフォリオアナリストにとって、スワップとOTCデリバティブは単独の取引ではなく、より広範なバランスシートおよび負債管理戦略に統合されたツールです。これらを適切に管理するには、機械的な評価をはるかに超える判断力が必要です。 このコースの終了までに、資産負債管理の文脈における多段階スワップオーバーレイ戦略を評価し、CVA（信用評価調整）の概念を用いてカウンターパーティエクスポージャーを評価し、OTCデリバティブのワークフローに規制遵守チェックリストを適用できるようになります。 学習内容： - 金利スワップを用いた資産負債管理：バランスシート上のデュレーションギャップの調整 - クロス通貨ベーシススワップと国際的な資金調達および投資におけるその利用 - CVAとDVA：双方向のカウンターパーティ信用リスクに対するデリバティブ評価の調整 - ネッティングセットと担保契約が純カウンターパーティエクスポージャーに与える影響 - 誤った方向のリスク（Wrong-way risk）：カウンターパーティのデフォルトとポートフォリオ損失が正の相関を持つ場合 - 信用ヘッジ手段としてのCDS：ベーシスリスクとインデックス対シングルネーム戦略 - Dodd-FrankおよびEMIRに基づく非清算取引の規制報告義務 - OTCデリバティブプログラムのためのカウンターパーティリスクガバナンスフレームワークの構築 このコースは、一連の拡張されたケーススタディを中心に構成されており、それぞれが機関投資家によるOTC商品の利用を、戦略的根拠から実行、評価、リスクモニタリングまで追跡します。分析的な読書資料は概念的な足場を提供し、考察のプロンプトは、学んだことを自身の機関の文脈に適応させるよう促します。自己評価の最終課題は、カバーされた主要なフレームワークを統合します。 このコースは、スワップの仕組みに関する既存の知識を持つ財務アナリスト、リスクマネージャー、債券専門家、および金融卒業生向けに書かれています。基礎的なデリバティブコースの事前修了が推奨されます。この内容は純粋に教育的および情報提供を目的としており、金融、法律、または規制に関する助言を構成するものではなく、資格のある専門家の助言に代わるものではありません。